Por Redacción PortalPortuario.cl

@PortalPortuario

La agencia de calificación Standard & Poor’s confirmó la calificación B + de Hapag-Lloyd y sacó a la compañía de su CreditWatch con futuras implicaciones negativas.

Si bien, Hapag-Lloyd fue actualizado a Outlook Negativo, puesto que la fusión con UASC añadió deuda a su estructura de capital, la adquisición de buques y contenedores  de UASC hace prever que no se realizarán mayores inversiones en los próximos años.

Por lo tanto, debe haber más flujo de caja disponible para el reembolso de la deuda y el desapalancamiento.

“La compañía debería ser capaz de mantener los coeficientes de crédito que consideramos proporcionales a la calificación actual en 2017-2018”, comunicó Standard & Poor’s.

La agencia de calificación también reconoció las ventajas competitivas de la fusión con UASC, como la mayor capacidad y tamaño de Hapag-Lloyd, una mayor diversidad de redes y el acceso a una flota “joven”.

“Hapag-Lloyd ha demostrado su capacidad para integrar negocios adquiridos y extraer sinergias, por ejemplo, después de la toma de control de las actividades de transporte marítimo de contenedores de la Compañía Sud Americana de Vapores (CSAV)“, señaló Standard & Poor’s.

“Estamos orgullosos de que nuestra calificación se mantenga sin cambios después de la fusión con UASC, que es un hito importante para Hapag-Lloyd. La calificación confirma la fuerte lógica industrial de la fusión “, dijo Nicolás Burr, director financiero de Hapag-Lloyd.

Hapag-Lloyd planea realizar USD 435 millones en sinergias anuales a partir de 2019 de la fusión y tiene una estructura financiera sólida incluyendo una reserva de liquidez de USD 1.2 mil millones (Incluidas las líneas de crédito no utilizadas). Además, se prevé un aumento de capital en efectivo de USD 400 millones dentro de los seis meses posteriores al cierre de la fusión a finales de mayo. La ampliación de capital está respaldada por un grupo de accionistas de la compañía.